资源描述：
《单位根检验和误差修正模型_原理及应用》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在行业资料-天天文库。
1、第2卷第3期南京审计学院学报Vol.2,No.32005年8月JournalofNanjingAuditUniversityAug.,2005单位根检验和误差修正模型:原理及应用崔到陵(南京审计学院商学院,江苏南京210029)[摘要]本文对计量经济学中关于序列平稳性检验的单位根检验法、协整理论以及误差修正模型理论进行了梳理和归纳。作为该理论的应用,本文最后从实践的角度针对江苏省城镇居民收入和消费的历年数据进行了协整分析,对消费函数模型进行了误差修正,并进一步揭示了其中所蕴涵的经济和政策含义。[关键词]单位根检验;协整
2、;伪回归;误差修正模型[中图分类号]F224.0[文献标识码]A[文章编号]16728750(2005)03001504自从2003年诺贝尔经济学奖得主恩格尔(R.形式的引力趋势线。F.Engle)和格兰杰(C.W.J.Granger)创造性地一种是,序列Xt在X=0这一水平线上的平稳研究并提出序列的平稳性问题及建立在平稳性基础性。也就是说,如果序列Xt的散点最终收敛于之上的单整、协整理论以来,计量经济学家族中又增X=0这条水平趋势线,则称序列Xt是纯粹平稳序添了一个新的研究和分析序列之间相互依存关系的列,此时,有一阶
3、自回归过程:有力工具,并且为剔除由普通最小二乘法(OLS)引Xt=QXt-1+ut,且备择假设H1:Q<1成立(或发的/伪回归0问题提供了一个有效而独特的分析视者说原假设H0:Q=1被拒绝,下同);角。鉴于我国国内版计量经济学教材对这一理论的第二种情况是,Xt在X=A这一水平线上的平介绍大多较为抽象和笼统,本文拟对这个问题作一稳性。也就是说,如果序列Xt的散点最终收敛于番梳理和归纳,并结合实例对非平稳序列之间的协X=A这条水平趋势线,则称序列Xt是带漂移的平整关系进行具体分析和探讨。稳序列,此时,有带漂移的一阶自回归过
4、程:Xt=A+QXt-1+ut,且备择假设H1:Q<1成立;一、单位根平稳序列及检验第三种情况是,Xt在Xt=A+Bt这一趋势线(一)单位根平稳序列的直观含义上的平稳性。也就是说,如果序列Xt的散点最终对于一个单一序列来说,如果它的当期项可以收敛于Xt=A+Bt这条趋势直线,则称序列Xt是表示成它的前一期项的线性形式,且关于前一期项带趋势的平稳序列,此时,有带趋势的一阶自回归前的系数Q的假设H1:Q<1能够在统计意义上成过程:立的话,则称序列不存在单位根,该序列是一个收敛Xt=A+Bt+QXt-1+ut,且备择假设H1
5、:Q<1的平稳序列,或者称单位根平稳序列。成立。具体地说,这里的线性形式包含了序列的三种以上三种情况中只要有其中之一不存在单位[收稿日期]20050418[作者简介]崔到陵(1968)),男,安徽铜陵人,南京审计学院商学院讲师,硕士,从事应用计量经济学的教学和研究。#15#根,或者可以在统计意义上拒绝H0:Q=1的原假归0的结果,/伪回归0的计量经济模型即便通过了通设,则称序列Xt是平稳的时间序列。相反,如果要常意义的t检验和F检验,模型对于从事经济预测认定一个序列是不平稳的,则以上三个模型必须同和估计活动都是没有保障
6、的。时存在单位根才可以得出结论。在Eviews3.1中,可以打开一个单一序列Se-(二)单位根检验ries窗口,点击其中的view菜单并选定unitroot单位检验(UnitRootTest)一般采用迪克富test,系统随即弹出一个对话框,我们可依据检验的勒检验法,迪克、富勒(1970)构造了一个类似于t-目的选定检验模型的类型,比如是否带有截距项和分布的统计量S=(Q-1)/SQ,其中,SQ是统计量Q趋势项,是否带有滞后变量的差分项以及滞后阶数,的标准差。他们证明,在存在单位根假设的条件下,等等。然后单击确定,则单位
7、根检验的结果就显示S-统计量不再具有正常的t分布,但是在样本容量出来了。需要注意的是,系统显示的表格式的结果很大的情况下,S-统计量收敛于标准维纳过程的泛分为上下两个部分,上方的表格给出的是Mackin-函,并且可以用蒙特卡罗方法模拟出结果,于是得到non(1990)临界值,下方的表格给出的是参数估计了被广泛应用的DF检验法(Dikey-FulerTest)。的有关结果,但实际上,单位根检验的任务使我们最DF检验存在着一个前提,它假定随机扰动项ut关心的是变量X(-1)前的系数估计值的t-statis-不存在自相关。由
8、于在实际经济活动中,大多数经济tic,如果它的数值比相应显著性水平上的临界值过程是不满足此项假设的,为此需要用到扩展的迪克小,则拒绝原假设,表明Xt在所给定的显著性水平富勒(1979)检验法(theArgumentDikey-Fuler上是平稳的,反之则相反。Test),即ADF检验。在ADF检验中,常常把DF二、协整性与误差修正
