2017年10月基金从业资格考试《证券投资基金基础知识》押题一(乐考网)5

《2017年10月基金从业资格考试《证券投资基金基础知识》押题一(乐考网)5》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在行业资料-天天文库。

1、www.lekaowang.cn北京点趣教育科技有限公司2017年10月基金从业资格考试《证券投资基金基础知识》押题一41[单选题]下列关于实值期权、平价期权和虚值期权。表述不正确的是（）。A.实值期权是指如果期权立即被执行，买方具有正的现金流的期权B.三者的分类依据是执行价格与标的资产市场价格的关系C.买方执行虚值期权时会有负的现金流D.同一期权的状态不会变化参考答案：D参考解析：D项，实值期权、平价期权和虚值期权描述的是期权在有效期内的某个具体的时间点上的状态，随着时间的变化，同一期权的状态也会不断变化。有时是实值期权，有时是平价期权，而有时又

2、变成虚值期权。42[单选题]任何金融工具都可能出现由资产价格或指数变动导致损失的可能性，这是（）。A.信用风险B.市场风险C.法律风险D.结算风险参考答案：B参考解析：www.lekaowang.cn北京点趣教育科技有限公司A项，信用风险是指交易中对方违约，没有履行承诺而造成损失的可能性；C项，法律风险是指因合约不符合所在国法律，无法履行或合约条款遗漏及模糊而导致损失的可能性；D项，结算风险是指因交易对手无法按时付款或交割而带来损失的可能性。43[单选题]下列关于限价指令，说法正确的是（）。A.目的在于将损失控制在投资者可接受的范围内B.希望以即时

3、的市场价格进行证券交易C.让投资者暴露在价格变化的风险中D.当证券价格达到目标价格时开始执行交易参考答案：D参考解析：A项，止损指令与限价指令类似，也是当证券价格达到目标价格时开始执行交易，但止损指令的目的在于将损失控制在投资者可接受的范围内；B项，如果投资者希望以即时的市场价格进行证券交易，就会下达市价指令；C项，市价指令让投资者暴露在价格变化的风险中。44[单选题]下列关于不同类型的股票基金所面临的系统性风险，描述错误的是（）。A.不同类型的股票基金所面临的系统性风险不同B.单一行业投资基金会存在行业投资风险C.单一国家型股票基金会面临较高的单

4、一国家投资风险D.系统性风险往往是投资回报的来源，是投资组合被动暴露的风险参考答案：D参考解析：www.lekaowang.cn北京点趣教育科技有限公司系统性风险往往是投资回报的来源，是投资组合需要主动暴露的风险。不同类型的股票基金所面临的系统性风险不同。例如，单一行业投资基金会存在行业投资风险，而以整个市场为投资对象的基金则不会存在行业风险；单一国家型股票基金会面临较高的单一国家投资风险，而全球股票基金则会较好地回避此类风险。45[单选题]按照衍生工具的产品形态分类，衍生工具可分为（）。A.独立衍生工具和嵌入式衍生工具B.货币衍生工具和利率衍生工

5、具C.股权类产品的衍生工具和商品衍生工具D.信用衍生工具和其他衍生工具参考答案：A参考解析：按照衍生工具的产品形态分类，衍生工具可以分为独立衍生工具和嵌入式衍生工具。独立衍生工具指本身即为独立存在的金融合约，例如期权合约、期货合约或互换合约等。嵌入式衍生工具指嵌入非衍生合约(简称主合约)中的衍生工具，该衍生工具使主合约的部分或全部现金流量将按照特定变量的变动而发生调整。B、C、D三项为按衍生工具合约标的资产分类。46[单选题]一般情况下。优先股票的股息率是（）的，其持有者的股东权利受到一定限制。A.随公司盈利变化而变化B.浮动C.不确定D.固定参考

6、答案：D参考解析：www.lekaowang.cn北京点趣教育科技有限公司优先股的股息率是固定的，在优先股发行时就约定了固定的股息率，无论公司的盈利水平如何变化，该股息率不变。在公司盈利和剩余财产的分配顺序上，优先股股东先于普通股股东，但是优先股股东的权利是受限制的，一般无表决权。47[单选题]私募股权投资基金在完成投资项目之后，退出的最佳渠道是（）。A.首次公开发行B.买壳上市或借壳上市C.管理层回购D.二次出售，破产清算参考答案：A参考解析：B、C、D四项均为私募股权投资基金在完成投资项目之后可采取的退出机制。其中，首次公开发行(IPO)是指在

7、证券市场上首次发行对象企业普通股票的行为。此后，对象企业将变为上市公司，股票在证券市场上进行公开交易，私募股权投资基金可以通过出售其持有的股票收回现金。一般来说，首次公开发行伴随着巨大的资本利得，被认为是退出的最佳渠道。48[单选题]下列不属于行业因素对股价影响的表现的是（）A.某些重要领域可能会因政府保护，即使在面临外部冲击的情况下，股价也不会大幅下降B.某产业的工会拥有传统势力，产品的劳动力成本持续上升，致使利润水平下降，进而使股价下跌C.零售业非常依赖短期流动性，低成本流通技术的发明使股价上升D.由于金融危机，大多数投资者对股市前景过于悲观，

8、致使股价下跌www.lekaowang.cn北京点趣教育科技有限公司参考答案：D参考解析：行业因素，又称产业因素，影响某一