p2p网络借贷平台信用风险管理新思索

《p2p网络借贷平台信用风险管理新思索》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在应用文档-天天文库。

1、P2P网络借贷平台信用风险管理新思索　　【文章摘要】在P2P网络借贷中，网络借贷平台如何对借款者信用风险进行甄别和管理成为减少信息不对称引发的道德风险、保护投资者利益的重点。我国P2P网络借贷业务缺乏专业的评级机制和全国化的P2P网络借贷不良信用备案系统，信用风险甄别和防范措施尚有缺陷。【关键词】P2P网络借贷平台；信用风险；评级；征信1P2P网络借贷平台信用风险管理的必要性相较吸收存款和发放贷款的传统金融媒介，P2P（Peer-to-PeerLending）网络借贷平台并不吸收存款，而是在收取一定费用

2、的前提下，通过一定的交易制度设计为借贷双方提供资质审定、信息发布和撮合交易。平台上贷款业务审核流程相对简单，操作灵活、高效，但也面临更大的信用风险。5信用风险又称违约风险，是指交易对手未能履行约定契约中的义务而造成经济损失的风险。信息不对称导致的道德风险是信用风险产生的重要原因之一，对借款者信用状况及时、全面的了解是投资者防范信用风险的基本前提。在网络借贷中，投资者对借款者的了解完全来自于网贷平台，因而网贷平台如何对借款者信用风险进行甄别及管理将是保护投资者利益的关键。2主流P2P网络借贷平台信用风险管

3、理模式本文选取国外的Zopa（全球第一家、也是英国规模最大的P2P网络借贷平台），LendingClub（目前最成功的网贷平台，成立于美国，将于2014年上市）和国内的宜信、人人贷和拍拍贷共5家较为典型的国内外P2P网络借贷平台进行分析。从结果来看，不同网贷平台信用风险管理的思路是一致的，主要是从信用风险的甄别、防范以及违约处理三方面来开展的，具体分析如下：2.1信用风险甄别5甄别风险的措施主要包括借款人资质审核和信用评级。借款人在网贷平台上申请借款时需提供基本的个人信息，包括但不限于身份证、联系方式、

4、工作证明、收入证明和个人征信报告。除此以外，可选提交的附加信息涵盖不动产产权、汽车产权、学历和技术职称证明等。资质审核通过后，借款人将获得一个信用等级。信用等级是借款人的信用属性，也是理财人判断借款人违约风险的重要依据之一。通常来讲借款人信用等级越高，其违约率越低，相应的其借款成功率越高。信用等级由认证分数转化而来，而具体评分标准则由网贷平台自有评级体系或引入第三方评级体系给出。在其他情况相同的情况下，信用等级越高，违约概率越小，借款利率越低/借款额度越高。2.2信用风险防范最开始的P2P网贷是无抵押、

5、无担保的纯信用借贷，后随着网贷市场上违约的增加，各网贷平台纷纷设立“风险保障基金”，类似会计中计提减值准备，其资金来源于借款者按笔缴纳的风险备用金，不同信用等级的借款人计提比例不同。但并非有此机制的网贷平台就一定能够保证投资者利益，原因在于，部分网贷平台的保障机制启动需一定触发条件，如需投资超过50个标的；且风险备用金一般按时间顺序、债权比例进行有限偿付，一旦发生大规模违约，投资者本金安全将难以保证。也有平台引入第三方机构担保，保证投资者本金或本息安全。2.3违约处理机制一旦信用违约事件发生，一般来讲，

6、网贷平台的催收机制将对通过电话短信提醒、上门拜访、法律诉讼等多种方式保证平台上大部分借款人的及时还款。延迟还款的借款人需按约定交纳罚息和违约金。国外网贷平台上借款者逾期记录将计入征信局记录，我国网贷平台则是将借款者资料在平台上或平台认可的征信系统上公布或列入黑名单。由于借款者不良信用记录数据将为银行、电信、担保公司、人才中心等有关机构提供个人不良信用信息，违约处理机制也对信用违约起到了一定的防范作用。53对我国P2P网络借贷平台信用风险管理的建议3.1引入第三方专业征信机构评分标准，准确甄别借款者信用风

7、险独立的信用评级机制是保护投资者利益、提高信息分析的规模效益的制度保障，在信用风险管理中发挥着越来越重要的作用。引入专业征信机构评分标准，贷款评级将细致化，平台对信用风险的甄别也更加准确，相应地其利率制定也更加合理。国外网贷平台中，Zopa采用Equitfax评分标准，其贷款含五个大类、28个子类评级，LendingClub则引用FICO评分技术，贷款涵盖535个信用等级（A-G级，每个级别又细分为1-5的子级别）。而选取的国内平台中，仅宜信提到“引入了国际知名的信用分析和决策管理技术提供商FICO的信

8、用评分技术”，人人贷和拍拍贷则是采用自行体系评级，仅7、8个等级划分，评分标准自定，存在一定错误衡量信用风险的可能。例如，人人贷目前认证信用的等级由高到低分为：AA、A、B、C、D、E、HR，具体评分则是根据借款者提供的信用认证资料详实程度和各项认证所反映的借款者资质来给出。人人贷公布的评分项包括基本信息、必要信用认证、可选信用认证和人人贷记录四项，明确提到评分标准的有两项。可选认证中：学历认证10分，手机实名认证10分，微博认证2分，其余