利用单根检验协整检验因果分析的典型案例

《利用单根检验协整检验因果分析的典型案例》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在学术论文-天天文库。

1、论文选读:国防支出与经济增长的长期均衡与因果关系•对中国1954〜2000年数据的实证研究内容提要：国防支出与经济增长的关系引起学术界和现实各国的极大关注和长久争论。木论文以中国为案例对1954-2000年样本区间内国防支岀与经济增长的关系进行实证性研究。文章在利用根检验对变fi平稳性考察的某础上，应用协整方法对变虽的1<:期均衡进行分析，应用格兰杰因果检验方法对变量之间的因果关系进行经验性研究。结果表明，在1954-2000年样本区问内国防支出与经济增长之阆缺乏长期的均衡关系；1980-2000年样

2、木区问内则存在这种长期的均衡关系，在这一区叫内，经济增长足国防支出的格竺杰原因，而国防支出丼不足经济增长的格竺杰原因。关键词：国防支出经济增长协整因果关系JEL分类：H56H23E62ANOTEONTHECAUSALRELATIONSHIPBETWEENDEFENCESPENDINGANDGROWTHINCHINA:1954-2000Abstract:Theissuebetweendefensespendingandeconomicgrowthhasattractedconsiderableatten

3、tionandhasbeenthesubjectofmanystudies.ThispaperempiricallyinvestigatesthehypothesisofacausalrelationshipbetweendefensespendingandeconomicgrowthinChinaovertheperiod1954-2000.Specialattentionispaidtotheintegrationpropertiesoftheseriesand,inadditiontoanaly

4、zingthedatausingstandard“pre-cointegration”Grangercausalitytechniques,thispaperemploymodemvectorautoregressionmethodology(VAR).Theresultofcointegrationrevealtheabsencelong-runequilibriumbetweendefensespendingandeconomicgrowthinChinaovertheperiod1954-200

5、0,butexistthislong-runequilibriumovertheperiod1980-2000.UsingtheconceptofGranger-causality,thefindinghereinsuggestthattheeconomicgrowthistheGranger-causalityofdefensespending,butthisisnotsustainedinthereversedirectionovertheperiod1980-2000.Keywords:defe

6、nsespending;economicgrowth;cointegration;Granger-causality一、引言国防支出与经济增长足一个众说纷纭的话题。尽管如此，因为它关乎岡家安全和国家发展这两人核心问题，这-命题仍然象谜一样吸引卷人们不断对其进行探索。虽然建国以來，屮国国防支出从总体上看，在GDP中所占的比例不断卜降，俏这-•支出仍然占到中央政府财政支出的8%左:右,足国家公共支出的重要组成部分，在一个以经济建设为屮心，乂长期处在复杂的国际战略环境十、而临各种挑战的国家来说，如何:山:确

7、评佔国防支岀与经济增K：的叉系，实现国防建设与经济建设的协调发展，是我国在经济和国防发展屮时吋要血对的一个战略性课题。论文以建国后可以获得的数据区间即1954-2000年为研究的基本样本空间，对屮国国防支出与经济增长的长期均衡与因果关系进行较为细致的实证性研究。全文共分为五个部分：第二部分从理论的视角对国防支出与经济增长己奋的文献进行一个简单的回顾；第三部分对所使川的模型、变暈和数据进行介绍；第叫部分应用上述模型对样本区间内的数据进行其体的实证分析和经验研究；第五部分给出一个简要的结论。二、理论回顾对

8、国防支出与经济增长的争论引发了对这一领域的大M研究，在这些研究中，新古典模型、凯恩斯模型、公共产品模型和外部性模型都曾经各领风骚。值得注意的是，20世纪后期，诺贝尔经济学奖获得者、著名计量经济学家格兰杰(CliveW.J.Granger)提出的基于〒稳吋间序列的因果检验方法，通过解释变S和被解释变fi之间的相关性分析，确定变fi之间的因果关系，这一研究方法对传统的研究进行了修正，由于其分析的细致和严谨性受到国防经济学界的普遍接受，成为这一领域实证分析的主