财管(2015)第19章-营运资本投资.doc

《财管(2015)第19章-营运资本投资.doc》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在教育资源-天天文库。

1、第十九章营运资本投资一、单项选择题1.下列各项中，属于适中的流动资产投资策略的特点的是（）。A.是在预期因素确定的情况下流动资产的最优投资规模B.承担较大的流动资产持有成本，但短缺成本较小C.节约流动资产的持有成本，但公司要承担较大的短缺成本D.表现为安排较高的流动资产/收入比率2.企业采取激进型流动资产投资策略，产生的结果是()。A.收益性较高，风险较高B.收益性较低，持有成本较高C.持有成本较小，风险较低D.收益性较高，风险较低3.可以使企业持有的交易性现金余额降到最低水平的是（）。A.力争现金流量同步B.使用现金浮游量C.加速收款D.推迟应付账款

2、的支付4.在成本模式计算现金需求量下，下列各项中与现金持有量成正比例变动的成本是（）。A.管理成本B.机会成本C.短缺成本D.交易成本5.某公司现金收支平衡，预计全年(按360天计算)现金需要量为250000元，现金与有价证券的转换成本为每次500元，有价证券年利率为10%。根据存货模式，全年现金管理相关总成本是（）元。A.5000B.6000C.5500D.45006.某公司的现金最低持有量为1000元，现金余额的最优返回线为6000元。如果公司现有现金15000元，根据现金持有量随机模型，此时应当投资于有价证券的金额是()元。A.0B.6000C.

3、14000D.160007.在最佳现金持有量的随机模式计算中，与最佳现金持有量成反比例变动的是（）。A.每次有价证券的固定转换成本B.有价证券的日利息率C.预期每日现金余额变化的标准差D.现金存量的下线8.实施对应收账款回收情况的监督，可以通过（）。A.编制资产负债表进行B.编制利润表进行9C.编制现金流量表进行D.编制账龄分析表进行9.假设某企业预测的年销售额为3600万元，应收账款平均收账天数为30天，变动成本率为40%，资本成本为10%，一年按360天计算，则应收账款的机会成本为（）万元。A.360B.300C.12D.1010.根据“5C”系统

4、原理，在确定信用标准时，应掌握客户能力方面的信息。下列各项中最能反映客户“能力”的是（）。A.短期偿债能力B.获取现金流量的能力C.财务状况D.获利能力11.下列关于现金折扣的说法，正确的是（）。A.指企业根据市场供需情况，或针对不同的顾客，在商品标价上给予的扣除B.是我们通常所说的“薄利多销”C.吸引顾客为享受优惠而提前付款D.会使销售量减少12.下列各项中，属于固定订货成本的是（）。A.差旅费B.采购机构的基本开支C.邮资D.仓库费用13.下列与存货有关的成本中，属于存货变动储存成本的是（）。A.仓库人员的固定工资B.存货的购买价款C.存货占用资金

5、所应计的利息D.产成品库存缺货造成的拖欠发货损失成本14.某企业使用的零件需要外购，全年需要量是10000件，单位变动订货成本是420元，单位变动储存成本是52.5元，那么该企业订货的经济批量是（）件。A.400B.50C.100D.25015.下列因素中，不会影响再订货点的是（）。A.经济订货量B.每日耗用量C.交货天数D.保险储备量二、多项选择题1.保守型的流动资产投资策略的特点有（）。A.节约流动资产的持有成本，但公司要承担较大的短缺成本9B.承担较大的流动资产持有成本，但短缺成本较小C.较低的流动资产/收入比率D.较高的流动资产/收入比率2.下

6、列关于企业预防性现金数额大小说法错误的有（）。A.与企业现金流量的可预测性成正比B.与企业借款能力成反比C.与企业业务交易量成反比D.与企业偿债能力成正比3.企业置存现金的原因，主要是满足（）。A.交易性需要B.预防性需要C.投机性需要D.偿债性需要4.为了提高现金使用效率，企业应当（）。A.力争现金流量同步B.使用现金浮游量C.加速收款D.推迟应付账款的支付5.随机模式和存货模式的共同点包括（）。A.管理成本均属于无关成本B.相关成本为机会成本和短缺成本C.机会成本均属于相关成本D.相关成本为机会成本和交易成本6.对信用期间的叙述，正确的有（）。A.

7、信用期间越长，企业坏账风险越小B.信用期间越长，表明客户享受的信用条件越优越C.延长信用期间，有利于销售收入的扩大D.信用期间越长，应收账款的机会成本越低7.制定企业的信用政策，需要考虑的因素包括（）。A.存货占用资金应计利息B.收账费用C.坏账损失D.现金折扣8.与储备存货有关的成本，包括（）。A.订货成本B.购置成本C.储存成本D.缺货成本9.下列各项中属于经济订货批量的假设前提的有（）。A.能及时补充存货，即存货可瞬时补充B.不允许缺货，即无缺货成本C.需求量稳定，并且能预测，即存货全年需要量D为已知常量D.企业现金充足，不会因现金短缺而影响进货

8、10.下列各项因素中，对存货的经济订货量有影响的有（）。9A.一次订货成本B.每日送货量C.每